A Iberdrola comunicou nesta segunda-feira a abertura de uma OPA para comprar os 16,2% restantes da Neoenergia. O pre\u00e7o oferecido \u00e9 de R$ 32,50 por a\u00e7\u00e3o, com base no valor da opera\u00e7\u00e3o anterior reajustado pela Selic, estimando aproximadamente R$ 32,77 por a\u00e7\u00e3o. O desembolso total esperado \u00e9 de cerca de 1,03 bilh\u00e3o de euros, caso n\u00e3o haja pagamento de dividendos intermedi\u00e1rios.<\/p>\n
A opera\u00e7\u00e3o envolve a consolida\u00e7\u00e3o do controle sobre a Neoenergia, j\u00e1 controlada pela Iberdrola com 83,8% do capital. O objetivo \u00e9 deslistar a subsidi\u00e1ria brasileira da B3 e reduzir custos com negocia\u00e7\u00e3o de a\u00e7\u00f5es, al\u00e9m de facilitar a gest\u00e3o de redes no Brasil.<\/p>\n
A Neoenergia atua fortemente no segmento de distribui\u00e7\u00e3o no pa\u00eds, atendendo cerca de 40 milh\u00f5es de pessoas em estados como Bahia, Rio Grande do Norte, Pernambuco, S\u00e3o Paulo e Mato Grosso do Sul. A transa\u00e7\u00e3o mant\u00e9m o foco da Iberdrola em redes el\u00e9tricas, com investimento e renova\u00e7\u00e3o de contratos de concess\u00e3o no Brasil.<\/p>\n
A Iberdrola afirma que a compra dos 16,2% remanescentes simplificar\u00e1 a estrutura da subsidi\u00e1ria brasileira e proporcionar\u00e1 maior flexibilidade de financiamento. A empresa tamb\u00e9m ressalta que o movimento refor\u00e7a o envolvimento com redes de distribui\u00e7\u00e3o, que representam 90% dos neg\u00f3cios da Neoenergia, e sustenta expectativas de crescimento de investimentos no setor de energia no pa\u00eds.<\/p>\n
A Neoenergia destacou, em fato relevante, que o pre\u00e7o atual \u00e9 considerado justo com a atualiza\u00e7\u00e3o pela Selic. Analistas estimam que o neg\u00f3cio avalie a Neoenergia em termos de taxa interna de retorno real de cerca de 10% e m\u00faltiplo EV\/EBITDA em torno de 6,5 vezes, em rela\u00e7\u00e3o ao valor de mercado atual.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"